据报道,由于加密衍生产品在8月创下历史新高,上个月加密交易量经历了历史性的激增。

8月份的主要调查结果显示,加密衍生品交易所的交易量比前一个月增长了58%。8月,月交易额达到7,120亿美元,超过2020年5月创下的6,020亿美元的纪录。

大部分衍生品交易发生在顶级交易所。但一些所谓的“二线”交易所的现货交易额也飙升至2,10亿美元,月度增长30%,可能是比特币飙升至1.2万美元所带来的炒作推动的。

8月,衍生品在加密货币市场的份额上升到略高于4%,而现货交易量仍占市场总成交量的大多数。

关注机构投资者的芝加哥商品交易所(CME)期权合约交易8月增加8.4%,当月成交2,704份合约。

CME称,按合约数量衡量,8月份期货交易量较7月份的水平增长了36%,达203,867份,交易量也增长了55%,达到120亿美元。

Bingbon交易所作为合约交易所的黑马脱颖而出,Bingbon交易所专注加密衍生品交易。

Bingbon专注合约交易

Bingbon主推更加安全的永续合约产品,并采用稳定币结算模式,提供全保证金通用机制,存入USDT即可交易Bingbon平台所有币种合约,而不必根据不同币种合约转入不同数位资产,化繁为简,让小白用户也可以一键操作,并可以有效提高了资金利用率。

永续合约是一种衍生品。从交易的角度来说,它类似于传统的期货合约,但又有一些不同之处。首先它没有到期或结算日,永续掉期合约类似于一个保证金现货市场,因此它的交易价格接近于标的参考指数价格,这与期货合约不同,由于基差的原因,期货合约的交易价差可能存在显著的不同。其次锚定现货价格的主要机制是资金费用。

正向合约即保证金和结算方式都采用稳定币的合约。目前,大部分数字资产衍生品交易所的正向合约都采用Tether 发行的稳定币Tether USD(简称USDT),即交易合约和结算盈亏都用USDT,USDT也是目前发行量最大的稳定币,与BTC一样是如今加密生态中流动性最好的资产。Bingbon正在内测的专业版永续合约即正向合约,用户只需持有USDT,就可以直接进行BTCUSDT、ETHUSDT等永续合约交易,而不需要分别持有BTC和ETH,之后Bingbon也会陆续上线其他主流币永续合约。

Bingbon将产品做到极致

永续合约适合普通投资者,符合区块链资产非中心化的理念,适合通证市场现状,可以防止累积穿仓分摊影响投资者预期,增加市场活跃度,方便进行套利和套保,有利于引入机构投资者,完善市场定价机制。

永续+正向 Bingbon 交易所的永续合约不同于交割合约,不需要考虑交割和换仓等繁琐步骤,投资门槛低,体验上接近现货交易,更适合普通投资者。同时,Bingbon 交易所合约采用了正向合约,与之对应的就是反向合约,反向合约也就是币本位合约,该合约的缺点在于你做多时,一旦出现反向行情,保证金价值会下降,爆仓风险较大,而且币种划转复杂。

而 Bingbon 交易所采用了稳定币结算模式,提供全保证金通用机制,存入 USDT 即可交易 Bingbon 所有币种合约,而无需根据不同币种合约划转不同数字资产。化繁为简,小白一键操作,且有效提高了资金利用率。

在Bingbon平台,账户拥有USDT一种数字货币便可进行所有合约的交易,便于用户操作和管理。这不仅避免了币种转换之间的损耗,提高资金利用率,让合约交易成本更低;而且对于用户来说操作更加方便,避免错失行情。

总结

从加密货币市场的整个发展历程来看,经历了现货交易、杠杆交易、期货合约直到近一年推出的期权合约与杠杆代币。整个加密货币行业处于非常早期阶段,衍生产品虽然经过交易所的不断打磨已经逐渐完善,但仍具有较多不可控因素。

目前加密货币市场的衍生品几乎都在场内交易,交易所作为连接用户与衍生品的唯一渠道需要解决并攻克诸多技术难点以及用户资金安全问题,同时不断为用户提供丰富、有价值的对冲工具,成为用户信赖且安全稳定的平台。

衍生产品的不断演化以及创新将是整个行业前进的趋势,未来监管政策的落地将帮助衍生品更加规范化和风险可控,为加密货币市场的整体发展带来持久性的利好。